Le Cambodge laisse entrevoir un durcissement contre le jeu illégal et les “scam compounds” sous pression AML

Phnom Penh renforce la surveillance des secteurs à haut risque — dont les casinos — après une nouvelle vague d’actions anti-cybercriminalité et des signaux indiquant que l’enjeu est aussi de préserver la crédibilité du pays en matière de lutte anti-blanchiment.

Le Cambodge intensifie ses actions contre les centres d’escroquerie et les activités de jeu en ligne illégal, un écosystème que de nombreuses enquêtes relient à des infrastructures bâties autour de zones de casinos et de projets immobiliers. L’objectif affiché: limiter l’impact sur la confiance des investisseurs et sur les relations bancaires transfrontalières.

Cette dynamique s’inscrit dans une coopération policière plus visible avec des partenaires étrangers. Début janvier, les autorités cambodgiennes ont extradé vers la Chine Chen Zhi, un magnat lié à Prince Holding Group, dans un dossier d’escroqueries en ligne et de blanchiment où des liens avec des circuits de jeu sont régulièrement évoqués. Des autorités américaines ont aussi accusé Chen de conspiration liée à des fraudes de type “pig-butchering” et au recyclage de fonds via des entreprises connectées à l’immobilier et à d’autres secteurs.

Dans le même temps, plusieurs médias ont décrit mi-janvier une intensification des opérations contre les “scam hubs”, avec une pression diplomatique accrue et des opérations de rapatriement de suspects vers leurs pays d’origine.

Pour l’industrie du jeu, le cadrage devient de plus en plus “AML/CFT”. Le Cambodge a été retiré de la liste FATF des juridictions sous surveillance renforcée (grey list) en février 2023 après des réformes. Mais cette semaine, une source sectorielle a rapporté que la gouverneure de la Banque nationale, Chea Serey, aurait averti du risque d’un retour sur la grey list, en raison de l’impact des scandales liés aux fraudes télécoms et aux centres d’escroquerie sur la réputation du pays et les opérations financières transfrontalières.

Les documents AML officiels montrent que les casinos restent au cœur des priorités de contrôle. Dans son Semi Annual Report 2025 (1er semestre 2025), la cellule de renseignement financier (CAFIU) signale une hausse à deux chiffres des déclarations de transactions en espèces et des déclarations de soupçon, mentionne le “jeu en ligne illégal” parmi les infractions sous-jacentes possibles dans les dossiers transmis aux forces de l’ordre, et décrit l’élargissement de la connectivité et des inspections des entités déclarantes, y compris des casinos.

Les autorités américaines ont également souligné que certains sites initialement construits comme des casinos au Cambodge ont été réorientés vers des activités d’escroquerie, ce qui renforce la pression internationale sur les contrôles AML autour de tout l’écosystème “casino-adjacent”. Des investigations publiées ces derniers jours ont enfin mis en avant des liens allégués entre des réseaux immobiliers au Cambodge et des opérations apparentes de jeu en ligne illégal, ajoutant un risque réputationnel direct pour les acteurs exposés à ces flux.

Au total, les signaux convergent vers une phase où l’enjeu ne sera pas seulement répressif: les exigences de conformité pour les casinos et les activités à forte intensité de cash devraient se durcir, avec une vigilance accrue sur l’origine des fonds et les circuits de paiement, afin d’éviter que l’argent issu des escroqueries n’infiltre l’économie régulée.